美力科技1月27日正式開啟可轉(zhuǎn)債申購，債券代碼為123097，債券簡稱為美力轉(zhuǎn)債，申購代碼為370611，申購簡稱為美力發(fā)債，原股東配售認(rèn)購簡稱為美力配債。那么，370611美力發(fā)債怎么樣?

　　本期轉(zhuǎn)債規(guī)模3億元，初始轉(zhuǎn)股價(jià)9.34元，最新平價(jià)約96.4元。轉(zhuǎn)債評(píng)級(jí)A+，期限6年，票面利率分別為0.5%、0.7%、1.2%、1.8%、2.4%、2.9%，到期贖回價(jià)格115元，面值對(duì)應(yīng)的YTM為3.39%，債底約為73元，債底保護(hù)性比較弱，其他條款保持主流形式。

　　由于汽車零部件標(biāo)的眾多，正股短時(shí)間內(nèi)難以獲得足夠吸引力，以及從趨勢(shì)和市值看，目前不是好的介入時(shí)點(diǎn)。轉(zhuǎn)債規(guī)模小，評(píng)級(jí)低，市場(chǎng)需求可能相對(duì)有限，按照當(dāng)前平價(jià)，其上市定位應(yīng)該在102附近，股東配售比例70%，中簽率應(yīng)該為0.0013%。

　　值得一提的是，公司主要經(jīng)營汽車懸架彈簧和穩(wěn)定桿的產(chǎn)銷，亦有車身內(nèi)飾彈簧、氣門彈簧、沖壓件等產(chǎn)品、感興趣的投資者可以考慮參與一級(jí)市場(chǎng)申購，二級(jí)市場(chǎng)適當(dāng)配置。至于美力發(fā)債的上市時(shí)間，小編猜測(cè)為2月下旬。提醒：股市有風(fēng)險(xiǎn)，投資需謹(jǐn)慎!