2. 結(jié)構(gòu)性存款

　　目前我國銀行發(fā)行的結(jié)構(gòu)性存款基本上都是100%保本的，但是利息是不確定的。比如某城商行的一款1年期結(jié)構(gòu)性存款的利率顯示是3.98%或2%，你可能拿到3.98%的高利率，也有可能拿到2%的低利率，要看你掛鉤的資產(chǎn)標的的市場表現(xiàn)。

　　數(shù)據(jù)顯示，90%以上的結(jié)構(gòu)性存款都能拿到利率上限，其實所謂的“結(jié)構(gòu)性”只是個噱頭，銀行就是以此為目的來高息攬儲的。目前1年期存款平均利率才2%左右，儲戶不愿意存，但是結(jié)構(gòu)性存款利率卻能達到4%左右。

　　不過我們文章開頭提到的這款結(jié)構(gòu)性存款6個月期利率竟然高達5%，這種情況還是很少見的。這里很負責任地告訴大家，如果一款6個月期結(jié)構(gòu)性存款的利率是5%，那么這極有可能是一款“真結(jié)構(gòu)性存款”。

　　什么是真正的結(jié)構(gòu)性存款呢?舉個簡單的例子：

　　一款結(jié)構(gòu)性存款掛鉤黃金價格，利率是2%或5%，如果6個月內(nèi)國內(nèi)金價一直在350元/克以內(nèi)，那么你就能拿到5%的高利率，如果未來6個月金價只要上漲到350元/克以上，不管會不會降下來，都只能拿到2%的低利率。

　　金價目前已經(jīng)漲到330元/克以上了，而且還在上漲，未來6個月很有可能漲到350元/克以上，但也有可能漲不到，所以究竟拿到2%還是5%的利率就難說了。要看你自己對黃金市場的判斷能力。

　　從目前結(jié)構(gòu)性存款的情況來看，如果利率上限在4%以內(nèi)，那么拿到的可能性極高，如果利率上限在4.5%以上，那么能不能拿到就難說了，這種情況下一定要查看產(chǎn)品說明書，看利率規(guī)則是怎樣說明的。

　　此外，結(jié)構(gòu)性存款都是固定期限的，不能提前支取，不過好在期限不長，多在1年期以內(nèi)，流動性不算太差。

　　所以，結(jié)構(gòu)性存款相對于大額存單來說，有兩個劣勢：一是預期的利率上限不一定能拿到，二是不能提前支取。

　　再回到開頭提到的問題：大額存單3年期利率4.18%和結(jié)構(gòu)性存款6個月期利率5%，怎么選呢?

　　建議是，如果你能接受3年期這么長的期限，最好選大額存單;如果你能看懂結(jié)構(gòu)性存款的利率規(guī)則，對市場有一定判斷能力，能接受利率的波動，則可以選擇結(jié)構(gòu)性存款。