期貨對沖是什么意思?期貨對沖是指在減少交易風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)仍可以在交易中獲取利潤的一種手法。通常對沖是在同一時(shí)間內(nèi)進(jìn)行的兩筆行情互相關(guān)聯(lián)、走勢方向恰好相反、盈利虧損互相抵消以及合約期貨數(shù)量相對的投資。

　　行情相關(guān)指的是影響兩種不同商品價(jià)位行情的市場供應(yīng)需求之間的關(guān)聯(lián)性。

　　走勢方向指的是兩筆買賣的走勢方向呈現(xiàn)相反的關(guān)系，這樣不管價(jià)位朝著什么樣的方向運(yùn)轉(zhuǎn)，總是會表現(xiàn)出一次盈利一次虧損，當(dāng)然要做得到盈利虧損互相可以抵消，而兩筆買賣的貨物數(shù)量大小則需要按照各自價(jià)位的波動幅度來確立。

　　在市場上主要有以下三種比較常見的對沖交易：

　　1、同一期貨品種的不同交割月份的對沖交易。由于價(jià)格是隨著時(shí)間而變化的，同一種期貨品種在不同的交割月份會形成不同的價(jià)格差異。

　　2、期貨跟現(xiàn)貨的對沖交易。即：在同一時(shí)間上的期貨市場與現(xiàn)貨市場之間進(jìn)行的方向相反和數(shù)量一樣的交易。這種對沖交易不僅是在期貨市場上進(jìn)行，同時(shí)還在現(xiàn)貨市場上進(jìn)行交易。

　　3、同一期貨品種在不同期貨市場的對沖交易。因?yàn)榈赜蚝铜h(huán)境不同，同一種期貨品種在不同市場的同一時(shí)間的價(jià)格很可能是不一樣的。